“富不過三代”是華人社會(huì)中廣泛流傳的觀念，反映了人們對(duì)于家族財(cái)富無(wú)法長(zhǎng)久維持的擔(dān)憂。父母辛苦打拼，打下的江山，是否能順利傳承給下一代、甚至幾代之后，成為了許多富裕家庭面臨的現(xiàn)實(shí)問題。
富過三代的挑戰(zhàn)
許多家庭的財(cái)富無(wú)法延續(xù)至第三代，是因?yàn)槔^承人沒有具備足夠的能力或責(zé)任感來管理大筆財(cái)富。有個(gè)令人震驚的數(shù)據(jù)顯示，在美國(guó)，遺產(chǎn)到了第二代繼承人手上，會(huì)被揮霍掉70%，等到第三代，90%的財(cái)富已消耗殆盡，最后只有10%的財(cái)富能順利傳承到第四代。這是因?yàn)榇罅控?cái)富突然由繼承人全權(quán)掌控，而繼承人可能缺乏管理經(jīng)驗(yàn)和約束，導(dǎo)致財(cái)富迅速流失，這種現(xiàn)象在富裕家族中屢見不鮮，因此，建立一個(gè)有效的財(cái)富傳承機(jī)制顯得尤為重要。
信托：財(cái)富傳承的解決方案
在美國(guó)，許多家族之所以能夠?qū)崿F(xiàn)“富七代”“富八代”，主要?dú)w功于信托的有效管理。信托，尤其是「不可撤銷信托」或者是「朝代信托」，提供了一種由專業(yè)人士管理財(cái)富的方式，使得繼承人并不會(huì)直接擁有或控制財(cái)富，而是每年從信托中領(lǐng)取固定的生活費(fèi)用。這樣，財(cái)富就不會(huì)被花掉、敗掉、告掉、離掉、或走掉！還能在長(zhǎng)久的歲月中始終保持穩(wěn)定和可持續(xù)增長(zhǎng)。
一個(gè)典型的例子是香港富豪李嘉欣的丈夫，其父親在去世前將全部資產(chǎn)放入了不可撤銷信托和慈善基金會(huì)中。這意味著，即便李嘉欣與其丈夫離婚，她也無(wú)法分割50多億美元的資產(chǎn)，只能每月從信托中領(lǐng)取200萬(wàn)港幣作為生活費(fèi)。通過這種安排，家族財(cái)富得以有效保護(hù)，不會(huì)因?yàn)閭€(gè)人婚姻或財(cái)務(wù)問題而被外人侵蝕。
信托不僅能夠避免因婚姻、法律糾紛等因素導(dǎo)致財(cái)富分割，還能對(duì)繼承人的行為進(jìn)行一定的約束。例如，香港已故藝人沈殿霞的女兒，在35歲前無(wú)法動(dòng)用信托中的資產(chǎn)，這種機(jī)制讓繼承人在成長(zhǎng)過程中逐漸學(xué)會(huì)自立，而不是依賴家族財(cái)富。
如何利用信托實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)久傳承？
對(duì)于那些積累了可觀財(cái)富的家庭來說，設(shè)立信托是一種明智的選擇。然而，許多父母往往在心理上存在一個(gè)認(rèn)知障礙，認(rèn)為財(cái)富最終都是留給自己的子女，因此沒有及時(shí)做出規(guī)劃。事實(shí)上，我們認(rèn)為生前設(shè)立可撤銷信托，并在自己去世后將其轉(zhuǎn)變?yōu)椴豢沙蜂N信托，是一種非常常見且有效的策略。
可撤銷信托在生前可以根據(jù)父母的意愿進(jìn)行調(diào)整，而當(dāng)父母過世后，信托將自動(dòng)轉(zhuǎn)變?yōu)椴豢沙蜂N信托。這不僅能夠避免高額的遺產(chǎn)稅，還可以確保財(cái)富按照既定的安排傳承下去。通過設(shè)定某些激勵(lì)條款，父母可以激勵(lì)子孫后代繼續(xù)努力工作，而不是依賴于家族財(cái)富。這種方式能夠讓家族財(cái)富在未來幾代中持續(xù)增長(zhǎng)，甚至傳承至第八代、第十代。
